基金净值和累计净值的区别，基金的赎回是按基金净值还是按累计净值赎回的?

　　一、基金净值指的是基金份额净值，基金份额净值=基金资产净值/基金总份额。基金份额累计净值指基金自设立以来，在不考虑历次分红派息情况的基础上的单位份额资产净值。基金份额累计净值=基金份额净值+每份基金份额累计分红。累计净值反映了基金从设立之日起基金资产净值变动的情况。　
　　投资者申购/赎回基金的计价基础为有效申请当日的基金份额净值。
　　二、累计净值，也是历史净值，是自该基金发行后的收益情况。
最新净值是指该基金当天收市后的基金价格。
　　具体说明：
基金单位净值是当前的基金总净资产除以基金总份额得出的，
基金单位累计净值是基金单位净值+(基金历史上所有分红派息的总额除以基金总份额）得出的
基金单位净值是反映当前的基金资产状况的数据，
基金单位累计净值是反映该基金自成立以来的总体收益情况的数。

累计净值只是用来看的，交易时用的是当前的基金净值

是指基金成立至当前产生的总盈亏（当然要是一直亏着，这二个值应该是一样的），由于基金只要净值大于1，就要按契约分红

基金份额净值是当前基金每份的价值，每个交易日都在变动。

累计净值是指基金发行成立之初就持有（以1.00元买入）到现在仍持有，分红方式为红利再投的持有者，每份基金的价值。也可理解为基金自成立以来的的整体业绩。

份额累计净值经过多次分红或者基金拆分以后，导致当前净值下降。

基金的赎回是按当前基金净值赎回。